آموزش شاخص Liquidation heatmap

اگر در بازار رمزارزها فعالیت می‌کنید، احتمالاً با نقشه حرارتی لیکوئیدیشن (Liquidation Heat Map) مواجه شده‌اید؛ نموداری رنگارنگ که سطوحی از قیمت را نشان می‌دهد که بیشترین میزان لیکوئیدیشن در آن‌ها رخ خواهد داد. ممکن است از خود بپرسید این اطلاعات چه اهمیتی برای یک معامله‌گر دارد. واقعیت این است که نقشه‌های حرارتی لیکوئیدیشن می‌توانند ابزار بسیار موثری برای پیش‌بینی قیمت بیت‌کوین باشند. در ادامه به بررسی نحوه عملکرد این نقشه‌ها و دلایلی می‌پردازیم که چرا چنین داده‌هایی برای تحلیل بازار اهمیت بالایی دارند.

نکات کلیدی:

• نقشه‌های حرارتی لیکوئیدیشن نشان می‌دهند که بیشترین احتمال لیکوئید شدن معامله‌گران در کدام سطوح قیمتی وجود دارد.
• رنگ زرد نشان‌دهنده نواحی با لیکوئیدیشن بالا و رنگ آبی نشان‌دهنده نواحی با نقدشوندگی پایین است.
• قیمت معمولاً به سمت نواحی زرد جذب می‌شود (اثر آهنربایی).
• این نواحی می‌توانند به پیش‌بینی سطوح حمایت و مقاومت و همچنین جهت حرکت قیمت کمک کنند.

نقشه حرارتی لیکوئیدیشن (Liquidation heatmap) چیست؟

پاسخ کوتاه این است که این ابزار، سطوح قیمتی را پیش‌بینی می‌کند که در آن احتمال وقوع رویدادهای لیکوئیدیشن گسترده زیاد است، یعنی حجم قابل توجهی در آنجا لیکویید میشوند.

با این حال، نکات متعددی درباره این نمودارها وجود دارد که می‌توان آن‌ها را تحلیل و درک کرد. بیایید کمی عمیق‌تر به موضوع بپردازیم. اگر به توضیحات تصویری علاقه دارید، ویدئوی زیر را تماشا کنید؛ در غیر این صورت با ادامه مطلب همراه باشید.

Liquidation چیست؟

لیکوئیدیشن زمانی رخ می‌دهد که پوزیشن معاملاتی یک معامله‌گر به دلیل نوسانات قیمت و کاهش موجودی حساب مارجین او به زیر سطح موردنیاز، به‌صورت خودکار بسته می‌شود. به زبان ساده، معامله‌گر در پیش‌بینی جهت حرکت قیمت اشتباه کرده و سرمایه‌اش از بین رفته است.
رویداد لیکوئیدیشن به لحظه یا سطح قیمتی‌ای گفته می‌شود که در آن تعداد زیادی از معامله‌گران به‌صورت هم‌زمان از معاملات خود لیکوئید می‌شوند.

زمانی که نقدشوندگی زیادی روی یک سطح قیمتی خاص متمرکز باشد، احتمال رسیدن قیمت بیت‌کوین به آن سطح افزایش می‌یابد؛ زیرا این نواحی مانند یک آهنربا عمل می‌کنند و قیمت را به سمت خود جذب می‌کنند. اما پیش از آنکه به دلایل و نحوه عملکرد این پدیده بپردازیم، بهتر است با نحوه خواندن نقشه‌های حرارتی لیکوئیدیشن آشنا شویم.

چگونه Liquidation heatmap را بخوانیم؟

در زمان حرکت قیمت بیت‌کوین، معامله‌گران به‌طور مداوم در حال باز کردن موقعیت‌های معاملاتی جدید هستند. هر یک از این پوزیشن‌ها دارای یک قیمت لیکوئیدیشن مشخص است.

زمانی که مقدار لیکوئیدیشنی که می‌تواند در یک سطح قیمتی خاص اتفاق بیفتد افزایش می‌یابد، این موضوع روی نقشه حرارتی با رنگ نمایش داده می‌شود. طیف رنگ‌ها از آبی تا زرد متغیر است:

• رنگ آبی نشان‌دهنده نواحی با لیکوئیدیشن اندک است.
• رنگ زرد نشان می‌دهد که در آن سطح قیمت، تعداد زیادی از معامله‌گران در معرض لیکوئید شدن قرار دارند.

در نمودار بالا، یک نوار زردرنگ واضح کمی بالاتر از سطح ۶۸٬۰۰۰ دلار دیده می‌شود. این ناحیه نشان می‌دهد که اگر قیمت بیت‌کوین به این سطح برسد، تعداد زیادی از پوزیشن‌های معاملاتی لیکوئید خواهند شد.

این موضوع به‌طور مستقیم بیانگر این است که اغلب معامله‌گران در موقعیت خرید (لانگ) قرار دارند و انتظار افزایش قیمت بیت‌کوین را دارند. اگر این معامله‌گران در موقعیت فروش (شورت) بودند و روی کاهش قیمت شرط بسته بودند، سطح لیکوئیدیشن آن‌ها بالاتر از قیمت فعلی قرار نمی‌گرفت. بنابراین وجود این ناحیه زرد بالای قیمت فعلی نشان می‌دهد بازار در حال حاضر عمدتاً صعودی است و بیشتر فعالان، خریدار هستند.

چگونه یک نقشه حرارتی لیکوئیدیشن را به‌سادگی بخوانیم؟

1.  به نواحی زردرنگ بالاتر یا پایین‌تر از قیمت فعلی توجه کنید.
2.  این سؤال را بپرسید: بیشتر معامله‌گران در موقعیت خرید هستند یا فروش؟ در چه سطحی احتمال لیکوئیدیشن آن‌ها وجود دارد؟۳
3.  از این نواحی برای تنظیم نقاط ورود یا حد ضرر (استاپ‌لاس) استفاده کنید.

نکته تکمیلی: می‌توانید معیارهای دیگری مثل «بهره باز» (Open Interest) را نیز بررسی کنید تا میزان فشار وارد بر قیمت یا سایر نشانه‌هایی که فرضیه معاملاتی شما را تقویت می‌کنند، بهتر درک شود.

چطور از Liquidation heatmap استفاده کنیم؟

نقشه حرارتی لیکوئیدیشن را می‌توان به روش‌های مختلفی برای پیش‌بینی قیمت و بهینه‌سازی معاملات در بیت‌کوین یا دیگر رمزارزها به‌کار گرفت:

• جذب قیمتی (اثر آهنربایی): تمرکز نقدشوندگی در یک سطح خاص می‌تواند همانند آهنربا قیمت را به‌سمت خود جذب کند، زیرا سازوکار عرضه و تقاضا در بازار، معمولاً به‌سمت نواحی با نقدینگی بالاتر گرایش دارد. در نتیجه، احتمال برخورد قیمت با سطوحی که لیکوئیدیشن‌های زیادی در آن متمرکز است افزایش می‌یابد.
• حمایت و مقاومت: معامله‌گران می‌توانند از این نواحی به‌عنوان سطوح احتمالی حمایت یا مقاومت استفاده کنند. این سطوح می‌توانند نقاط مناسبی برای ورود یا خروج از معامله باشند و یا به‌عنوان سطوح کلیدی در تحلیل بازار در نظر گرفته شوند.
• تأیید سایر شاخص‌ها: این ابزار را می‌توان برای تقویت نتایج حاصل از سایر شاخص‌ها به‌کار برد. به‌عنوان مثال، اگر از نقشه فشار خرید و فروش استفاده می‌کنید و آن شاخص نشان‌دهنده فشار فروش بالا باشد، و در عین حال نقشه لیکوئیدیشن نشان دهد که احتمال لیکوئید شدن در سطوح پایین‌تر زیاد است، این دو شاخص یکدیگر را تأیید می‌کنند و احتمال کاهش قیمت بیت‌کوین را تقویت می‌کنند.

در نقشه حرارتی لیکوئیدیشن بالا، به‌وضوح می‌توان مشاهده کرد که در تاریخ ۲۰ ژوئن، قیمت وارد ناحیه زردرنگ، یعنی ناحیه لیکوئیدیشن شد. پس از آن، در تاریخ ۲۲ ژوئن، قیمت به ناحیه لیکوئیدیشن بعدی (زردرنگ) برخورد کرد. در این بین، بیشتر لیکوئیدیشن‌هایی که در پایین قیمت متمرکز بودند پاک‌سازی شدند و قیمت بیت‌کوین به حرکت خود ادامه داد تا در نهایت تا تاریخ ۲ ژوئیه به ناحیه لیکوئیدیشن بالاتر برسد. این روند به‌خوبی نشان می‌دهد که چگونه نواحی لیکوئیدیشن می‌توانند مانند آهنربا عمل کرده و قیمت را به‌سوی خود جذب کنند. در واقع، قیمت به سمت جایی می‌رود که بیشترین میزان نقدشوندگی در آن قرار دارد.

قدرت ترکیب نقشه‌های حرارتی بیت‌کوین

انواع مختلفی از نقشه‌های حرارتی وجود دارد که داده‌های خاصی را روی نمودار بیت‌کوین به‌صورت بصری نمایش می‌دهند. در این مقاله، تمرکز ما بر نقشه حرارتی مربوط به سطوح لیکوئیدیشن بود، اما نقشه‌هایی نیز وجود دارند که احساسات بازار یا فشار خرید و فروش را به تصویر می‌کشند. مزیت اصلی نقشه حرارتی، سادگی در خواندن و تفسیر آن است که به معامله‌گر دید روشنی از روندها و الگوهای موجود می‌دهد. ترکیب این نقشه‌ها با یکدیگر، قدرت تحلیلی آن‌ها را به شکل قابل توجهی افزایش می‌دهد.

نقشه حرارتی فشار خرید و فروش

نقشه حرارتی فشار خرید و فروش به‌دقت نشان می‌دهد که در چه زمان‌هایی فشار خرید یا فروش در بازار افزایش می‌یابد. این ابزار می‌تواند در تشخیص نقاط ورود یا خروج مؤثر باشد و دید دقیق‌تری از رفتار لحظه‌ای بازار در اختیار معامله‌گر قرار دهد.

در نمودار بالا به‌وضوح دیده می‌شود که هر زمان فشار خرید افزایش می‌یابد (نقاط سبز) یا فشار فروش کاهش پیدا می‌کند، قیمت روند صعودی به خود می‌گیرد. حال اگر این اطلاعات را با نقشه حرارتی لیکوئیدیشن ترکیب کنیم، می‌توانند یکدیگر را تکمیل کرده و تصویری دقیق‌تر از حرکت احتمالی قیمت ارائه دهند.

اجازه دهید نگاهی بیندازیم به اولین ناحیه مشخص‌شده با کادر سبز.

آن ناحیه سبز، یک دوره تثبیت قیمت بود که طی آن بیت‌کوین عمدتاً در محدوده‌ای افقی حرکت می‌کرد و برای یک حرکت صعودی بزرگ‌تر آماده می‌شد. با این حال، بیشتر معامله‌گران انتظار چنین حرکتی را نداشتند؛ زیرا سطح لیکوئیدیشن بالاتر از قیمت قرار داشت، که نشان می‌دهد اکثر معامله‌گران در حال فروش استقراضی (Short) بازار بودند.

اگر در آن زمان نقشه حرارتی لیکوئیدیشن را با نقشه حرارتی فشار خرید و فروش ترکیب می‌کردید، به‌وضوح دیده می‌شد که هر دو داده به افزایش قیمت بیت‌کوین اشاره داشتند.

پلتفرم Whaleportal اولین سرویسی است که نقشه‌های حرارتی فشار خرید و فروش را به‌صورت لحظه‌ای ارائه می‌دهد؛ ابزاری که می‌توانید آن را با نقشه لیکوئیدیشن ترکیب کنید تا تصویری جامع از احساسات بازار به دست آورید.

چه کسانی باید از Liquidation heatmap استفاده کنند؟

• این ابزار برای گروه‌های زیر بسیار مفید است:
• معامله‌گران روزانه (Day Traders): کسانی که به‌دنبال شناسایی نقاط احتمالی بازگشت قیمت هستند و می‌خواهند از گرفتار شدن در جهش‌های لیکوئیدیشن اجتناب کنند.
• معامله‌گران نوسانی (Swing Traders): افرادی که قصد ورود یا خروج در نزدیکی نواحی کلیدی حمایت و مقاومت را دارند.
• معامله‌گران با اهرم (Leverage Traders): کسانی که می‌خواهند ببینند در کدام سطوح قیمتی، حجم زیادی از پوزیشن‌ها احتمالاً لیکوئید می‌شود.
• معامله‌گران فعال در صرافی‌هایی مانند Bybit، Binance یا Bitget: کاربرانی که بر تحلیل تکنیکال تکیه دارند و از داده‌های زنده بازار استفاده می‌کنند.
• معامله‌گران در حال یادگیری تحلیل احساسات بازار: افرادی که با استفاده از داده‌های لحظه‌ای به دنبال درک بهتر از حرکات قیمتی هستند.

Liquidation heatmap مناسب افراد زیر نیست:

• سرمایه‌گذاران بلندمدت یا HODLers: کسانی که نوسانات کوتاه‌مدت قیمت برایشان اهمیتی ندارد.
• افرادی که تمرکزشان بر تحلیل بنیادی بلندمدت است، نه بینش‌های معاملاتی کوتاه‌مدت.

جمع‌بندی

به‌طور خلاصه، نقشه حرارتی لیکوئیدیشن بیت‌کوین ابزاری قدرتمند است که می‌تواند استراتژی معاملاتی شما را ارتقا دهد. این نقشه‌ها نقاطی را نشان می‌دهند که احتمال وقوع لیکوئیدیشن‌های گسترده در آن‌ها بیشتر است، و از این طریق به شما کمک می‌کنند تا حرکات قیمت را دقیق‌تر پیش‌بینی کنید. با شناسایی نواحی دارای نقدینگی بالا، می‌توانید سطوح قیمتی‌ای را بیابید که احتمال بازگشت قیمت به آن‌ها وجود دارد؛ این سطوح می‌توانند به‌عنوان شاخص‌هایی برای حمایت، مقاومت و جهت‌گیری کلی بازار استفاده شوند.

هنگامی که این نقشه‌ها را با دیگر نقشه‌های حرارتی مانند نقشه فشار خرید و فروش ترکیب می‌کنید، تصویر جامع‌تری از روند بازار به دست می‌آورید. این ترکیب می‌تواند پیش‌بینی‌های شما را تأیید کرده و تصمیم‌گیری‌های معاملاتی شما را قابل‌اعتمادتر سازد. مزیت اصلی این ابزارها، ساده‌سازی داده‌های پیچیده و ارائه آن‌ها در قالبی بصری و قابل‌فهم است؛ موضوعی که برای معامله‌گران تازه‌کار و حرفه‌ای به‌طور یکسان سودمند است.

راستی! برای دریافت مطالب جدید در کانال تلگرام یا پیج اینستاگرام سورس باران عضو شوید.